É muito importante o conhecimento das características do financiamento imobiliário atrelado ao IPCA, para que seja possível entender os principais pontos positivos e negativos. Pensando nisso, vamos falar um pouco mais dessa modalidade de financiamento, para que você escolha o melhor para o seu bolso.

 

O que é o IPCA?

O Índice Nacional de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA) mede variação de preços de produtos e serviços comercializados no varejo e que fazem parte do consumo das famílias. Todos os meses, o  IBGE faz a medição do índice. Vale destacar que o IPCA é considerado o principal índice inflacionário do Brasil, pois mede o aumento dos preços dos produtos em um determinado período — pode ser mensal ou anual. Atualmente, a inflação acumulada dos últimos 12 meses é de 10,67%.

Resumidamente, podemos dizer que nos momentos de alta do IPCA, os juros relativos ao financiamento imobiliário costumam subir. Caso contrário, se há uma queda, os juros consequentemente diminuem. 

Quais as diferenças entre o IPCA e a Taxa Referencial?

O IPCA é considerado a inflação oficial do Brasil e a Taxa Referencial (TR), por sua vez, é uma taxa de juros de referência que foi instituída em 1991 e visava combater à inflação. Atualmente, a TR é de 0% ao ano e, por enquanto, ainda não há previsões de alteração do índice.

 Quais as características do IPCA no financiamento imobiliário?

O IPCA e o financiamento imobiliário se relacionam em diferentes formas. A primeira delas é que nos momentos de alta da inflação, os juros do financiamento imobiliário em geral costumam ser mais altos, devido a SELIC.

Ainda há também os financiamentos imobiliários atrelados diretamente ao IPCA. Desse modo, quando o índice inflacionário sobe, os juros do financiamento sobem imediatamente. Nos momentos de queda da inflação, as taxas de juros também caem.

O       valor variável é o percentual de juros acima da inflação. Um exemplo disso seria de um financiamento com juros de 6%+ IPCA ao ano. Há uma taxa fixa e outra variável, como destacamos. Dessa forma, podemos dizer que a taxa total de juros é sempre um percentual acima da inflação.

Outra característica relevante é o fato de as prestações iniciais serem mais baixa. Essa questão ocorre porque os juros inflacionários se acumulam em longo prazo, ou seja, em parcelas posteriores. Desse modo, podemos dizer que o financiamento imobiliário atrelado ao IPCA é vantajoso para quem não tem condições de pagar parcelas de valores maiores.

 

Quais os cuidados a serem tomados em relação ao financiamento imobiliário atrelado ao IPCA?

A alta da inflação é um risco alto, já que os juros do financiamento imobiliário atrelado ao índice sobem de acordo com a inflação, especialmente em financiamentos em longo prazo. Quem tem um orçamento mais apertado, essa situação poderia ocasionar o acúmulo de dívidas. Desse modo os especialistas aconselham que para esse tipo de financiamento, o imóvel possa ser quitado em até dez anos.